כיצד מבחינים בין ביטוח מנהלים הוני לקצבתי

כיצד מבחינים בין ביטוח מנהלים הוני לקצבתי היא שאלה רלוונטית עבור חוסכים רבים במכשיר זה, שהיה פופולרי מאוד בעבר. 

בעמוד זה תמצאו הסבר מפורט לגבי המהות של ביטוח מנהלים הוני והמהות של ביטוח מנהלים קצבתי, 

מהן האפשרויות הקיימות כיום ומה כדאי לבעלי ביטוחי מנהלים ישנים לעשות כדי ליהנות מרווחה כלכלית גם אחרי היציאה לפנסיה.

מה זה ביטוח מנהלים הוני?

ביטוח מנהלים הוני הינו תוכנית חיסכון פנסיוני שמשלמת סכום כסף חד-פעמי בגיל הפרישה מעבודה. 

באופן טבעי מדובר בסכום גבוה יחסית, על בסיס הכספים שהופקדו בתוכנית לאורך שנות החיסכון ובתוספת התשואה שהצטברה.

חשוב להדגיש כי מאז שנכנס לתוקף תיקון 3 לחוק הפיקוח על שירותים פיננסים, ב-1.1.2008, 

הגופים הפנסיוניים לא רשאים להציע מסלולים הוניים בביטוחי המנהלים. 

יחד עם זאת מי שרכש ביטוח מנהלים הוני לפני כניסת התיקון החשוב הנ"ל לתוקף יכול עדיין לממש את האופציה של קבלת סכום כסף גבוה בבת אחת – פרטים בהמשך העמוד.

מה זה ביטוח מנהלים קצבתי?

על-מנת להבין כיצד מבחינים בין ביטוח מנהלים הוני לקצבתי חשוב מן הסתם להבין גם מהו מסלול קצבה. 

התשובה פשוטה: זהו המסלול ה"רגיל", שבו הגוף שמנהל עבור בעל ביטוח המנהלים את החיסכון משלם קצבה חודשית החל מהיום שבו הוא מגיע לגיל הפרישה מעבודה (62-65 תלוי בשנת הלידה לנשים ו-67 לגברים, נכון ל-2026).

כאמור מאז 2008 כל ביטוחי המנהלים הם במסלול קצבה. 

בביטוחי מנהלים שנפתחו עד ה-31.12.2013 הקצבה מחושבת על בסיס הסכום שהצטבר בחיסכון ועל בסיס מקדם מובטח. 

ליתר דיוק: חלוקת הסכום שצבר האדם באותו מקדם. 

עם השנים אותו מקדם מובטח הלך ועלה (עקב העלייה בתוחלת החיים), ועל כן גובה הקצבה החודשית הצפוי הוא נמוך יותר. 

מאז 2014 אין יותר מקדמים מובטחים, והחישוב של גובה הקצבה נערך במועד היציאה לפנסיה (בהתאם ללוחות תוחלת חיים עדכניים – כך שהקצבה נמוכה בהשוואה למצב שבו המקדם מובטח מראש).

קיימים ביטוחי מנהלים קצבתיים מהם ניתן לבצע משיכה חד פעמית פטורה ממס של כספי התגמולים, ביטוחים אלו כמו קרנות פנסיה שהופקדו אליהם כספים עד 1997-2000 ניתנים למשיכה גם אם הם קצבתיים. 

ההבדלים בין השנים הם על פי מעמד הקופה, 

כספי תגמולים עצמאיים ניתנים למשיכה רק במידה והופקדו אל תכניות החסכון עד שנת 1997, 

ואילו כספי תגמולים במעמד שכיר ניתנים למשיכה רק במידה והופקדו לתכניות השונות עד שנת 2000.

איך בוחרים ביטוח מנהלים כיום?

השאלה כיצד מבחינים בין ביטוח מנהלים הוני לקצבתי לא משפיעה על בחירת ביטוח מנהלים כיום, 

שכן כאמור מאז 2008 אין ביטוחים הוניים אלא רק קצבתיים. 

הפרמטרים הרלוונטיים הם התשואה הצפויה (שאותה ניתן להעריך על סמך ביצועי כל ביטוח מנהלים ב-5 השנים החולפות), 

רמת הסיכון (בהתאם לתמהיל ההשקעות בכל מסלול וגם לנתון שנקרא מדד שארפ) ודמי הניהול. 

החלטה נוספת היא האם לכלול בביטוח המנהלים כיסוי למקרי מוות ו/או אובדן כושר עבודה. 

מומלץ לקבל את כל ההחלטות בעזרת מומחים לחיסכון פנסיוני.

שאלות ותשובות נפוצות – כיצד מבחינים בין ביטוח מנהלים הוני לקצבתי

1. כיצד מבחינים בין ביטוח מנהלים הוני לקצבתי?
   ההבחנה נעשית על פי תנאי הפוליסה, שנת ההצטרפות ומסלול המשיכה האפשרי בפרישה. פוליסות הוניות מאפשרות משיכה חד-פעמית של הסכום שנצבר, בעוד שפוליסות קצבאיות נועדו להניב תשלומים חודשיים (קצבה) לאחר גיל פרישה.

2. מה ההבדל העיקרי בין ביטוח מנהלים הוני לקצבתי?
   ביטוח הוני מאפשר משיכה של כל הסכום שהצטבר כסכום חד-פעמי, ואילו ביטוח קצבתי נועד לספק קצבה חודשית קבועה בגיל פרישה. ההבדל קובע גם את אופן המיסוי והגישה לכספים.

3. כיצד שנת ההצטרפות משפיעה על סוג הביטוח?
   פוליסות שנפתחו לפני ינואר 2008 לרוב מאפשרות מסלול הוני. לעומת זאת, פוליסות שנפתחו לאחר מועד זה, ובעיקר לאחר ינואר 2012, הן קצבאיות באופן מובהק, בהתאם לשינויים רגולטוריים.

4. האם ניתן להמיר ביטוח מנהלים קצבתי למסלול הוני?
   במרבית המקרים לא. פוליסות קצבאיות מחייבות משיכה כקצבה, ואינן מאפשרות המרה לסכום חד-פעמי, למעט רכיב פיצויים או סכומים נמוכים מסוימים בכפוף לתקנות.

5. כיצד מבחינים בין ביטוח מנהלים הוני לקצבתי לפי מסמכי הפוליסה?
   במסמכי הפוליסה יופיע מידע על אופן קבלת הכספים בגיל פרישה. יש לבדוק אם נכתב “סכום חד-פעמי” או “קצבה חודשית”, וכן לעיין בתנאי המסלול ובשנת ההצטרפות.

6. האם ניתן לבדוק את סוג הביטוח באמצעות הדוחות התקופתיים?
   כן. בדוחות התקופתיים מופיעים פרטים על צבירת הזכויות, מקדם הקצבה במידת הצורך, והרכב הכספים. כל אלה מסייעים להבין אם מדובר בפוליסה הונית או קצבאית.

7. מהי המשמעות של מקדם קצבה בפוליסה?
   קיום מקדם קצבה בפוליסה מעיד לרוב על מוצר קצבתי. המקדם קובע את סכום הקצבה שיקבל החוסך בגיל פרישה בהתאם לסכום שנצבר, תוחלת החיים וריבית מובטחת.

8. כיצד משפיעה הפקדת פיצויים על אופי הפוליסה?
   רכיב הפיצויים, גם בפוליסות קצבאיות, לעיתים ניתן למשיכה הונית. לכן ייתכן שבאותה פוליסה יהיו רכיבים גם הוניים וגם קצבאיים – יש לבדוק כל רכיב בנפרד.

9. כיצד ניתן לדעת מראש אם הפוליסה תיתן לי קצבה או סכום חד פעמי?
   בעת ההצטרפות, ניתנים מסמכי פוליסה בהם מוגדר אופן המשיכה. בנוסף, ניתן להתייעץ עם סוכן ביטוח או יועץ פנסיוני כדי לבחון את הסיווג המדויק.

10. האם קיימת השפעה של מס על ההבחנה בין פוליסה הונית לקצבאית?
    כן. בפוליסה הונית המס מוטל בעת המשיכה של הסכום החד-פעמי, ואילו בפוליסה קצבאית המס משולם מדי חודש על הקצבה, בכפוף לפטורים הקבועים בחוק.

11. האם ניתן לבחור בעת הפרישה האם למשוך כהון או כקצבה?
    במקרים מסוימים בלבד. אם הפוליסה מאפשרת גמישות, ניתן לבחור. אך בפוליסות קצבאיות רגילות – אין בחירה, והמשיכה נעשית כקצבה בלבד.

12. מה עושים אם לא בטוחים האם הפוליסה הונית או קצבאית?
    מומלץ לפנות לסוכן הביטוח או לחברה המנהלת ולבקש מידע כתוב ומדויק. ניתן גם להיעזר ביועץ פנסיוני אובייקטיבי לצורך בחינה מעמיקה של תנאי הפוליסה.

13. כיצד משפיעה הבחירה במסלול קצבתי על בני הזוג במקרה של פטירה?
    בפוליסות קצבאיות ניתן לבחור במסלול שבו בן/בת הזוג יקבלו קצבה לאחר פטירת המבוטח. בפוליסות הוניות, אם לא נמשכו הכספים, הם עוברים ליורשים לפי חוק.

14. האם קיימים ביטוחי מנהלים המשלבים מסלול הוני וקצבתי?
    כן. קיימות פוליסות הכוללות גם רכיב קצבתי וגם רכיב הוני – תלוי באופן ההפקדה ובתנאי הפוליסה. ההבחנה בין הרכיבים תיעשה לפי סוג הכספים ומועד ההפקדה.

15. למה חשוב להבין כיצד מבחינים בין ביטוח מנהלים הוני לקצבתי?
    הבנה זו קריטית לתכנון נכון של הפרישה, להתאמה לצרכים הכלכליים בעתיד, ולהחלטות מס בגיל פרישה. ההבדל משפיע ישירות על הגמישות וההכנסה לאחר סיום העבודה.

האפשרויות של בעלי ביטוחי מנהלים הוניים במועד היציאה לפנסיה

עבור מי שרכש ביטוח מנהלים הוני עד סוף 2007, המרכיב הרלוונטי ביותר בתשובה לשאלה כיצד מבחינים בין ביטוח מנהלים הוני לקצבתי הוא אפשרויות משיכת הכספים בגיל הפרישה מהעבודה.

התקנות העדכניות מבחינות בין הכספים שהופקדו עד ה-31.12.2007 לבין אלה שהופקדו החל מה-1.1.2008, כשנכנס לתוקפו תיקון 3 לחוק הפיקוח על שירותים פיננסים, תיקון שכאמור ביטל את האפשרות להמשיך ולשווק ביטוחי מנהלים הוניים (בעיקר עקב חשש להתנהלות לא אחראית של חוסכים, וכתוצאה מכך חוסר יכולת לממן את ההוצאות השוטפות במשך השנים הרבות שאחרי היציאה לפנסיה).

האפשרויות שניצבות בפני בעלי הביטוחים ההוניים נכון להיום הן:

א. כספים שהופקדו עד ה-31.12.2007, והתשואה עליהם, 

ניתן לקבל במתכונת של סכום חד-פעמי (מיד כשמגיעים לגיל הפרישה מעבודה).

ב. כספים שהופקדו החל מה-1.1.2008, והתשואה עליהם, ניתן לקבל במתכונת של קצבה חודשית. 

במקרים שבהם לאדם כבר יש קצבה של 5,306 ש"ח ומעלה (נכון ל-2026, הרף עשוי להשתנות משנה לשנה) – ניתן להמיר את הכספים האלה לטובת סכום חד-פעמי.

ג. במידה ולא הגעתם עדין לגיל הפרישה, ניתן לבצע ניוד של החלק ההוני לקופת גמל על מנת להוזיל עלויות ולנהל את כספי הקופה בדרך שונה מזו של ביטוח המנהלים, למשל, ניתן לנייד לקופת גמל בניהול אישי IRA בה אנו יכולים לבחור את ההשקעה כראות עיננו ולא להסתמך על מנהל ההשקעות בחברה המנהלת הבחירה בין כל האפשרויות תלויה בין השאר בקיומו של מקדם מובטח או בהיעדרו של מקדם כזה, בצרכים בנקודת הזמן הספציפית של היציאה לפנסיה וגם לאחר מכן, וברמת המחויבות למשפחה. 

המומחים של אג'נדה, כולם בעלי רישיון פנסיוני מטעם משרד האוצר וכן ניסיון 

רחב היקף, יסייעו לכם לקבל את ההחלטות הנכונות.

לייעוץ וליווי מקצועי השאירו פרטים ונשוב אליכם בהקדם!