הפקדות לפנסיה לשכירים ולעצמאים – מה חשוב לדעת?

הפקדות לפנסיה לשכירים ולעצמאים הן חובה על-פי חוק, וגם התנהלות מומלצת על-ידי כל המומחים. לכן, חשוב מאוד לבצע אותן באופן מושכל, וכאן בעמוד תמצאו פירוט של כל מה שחשוב לדעת. מוזמנים להיעזר במדריך, שכמובן לא מהווה תחליף לייעוץ מותאם אישית, אבל כן מספק תשובות מקצועיות לשאלות רלוונטיות.

הפקדות לפנסיה לשכירים ולעצמאים – הסכום ההכרחי

הדבר הראשון שחשוב לדעת לגבי הפקדות לפנסיה לשכירים ולעצמאים הוא גובה ההפקדות. באופן טבעי יש הבדל בין שכירים לבין עצמאים, ועשוי גם להיות פער בין הסכום ההכרחי על-פי החוק לבין הסכום הנכון מבחינתכם (ועל כך נפרט בפסקה הבאה במדריך).

הפקדות חובה לפנסיה – שכירים

הפקדות לפנסיה לשכירים מתבצעות מאז שנת 2008, על בסיס צו הרחבה לביטוח פנסיוני מקיף במשק. החל משנת 2017, שיעור ההפקדות המינימלי הוא 18.5% מתוך המשכורת. חלק מהסכום שמועבר לחיסכון הוא על-חשבון העובד וחלק על חשבון המעסיק. החלק של העובדים והעובדות הוא 6%, ואילו המעסיקים משלמים על חשבונם 12.5% (שמחולקים לשני מרכיבים: 6% פיצויים, ועוד 6.5% הם תגמולים לטובת קצבה אחרי גיל הפרישה מעבודה).

הפקדות חובה לפנסיה – עצמאים

הסכום שאותו מחויבים עצמאים להפקיד לפנסיה מחושב על בסיס ההכנסות השנתיות (אם כי ההפקדות בפועל יכולות להתבצע גם מדי חודש, או בכל תדירות אחרת שיבחרו, כל עוד בסוף השנה מגיעים למינימום ההכרחי).

המינימום הוא 4.45% מההכנסות עד למחצית השכר הממוצע במשק (שעומד ב-2025 על 79,896 ש"ח), ועוד 12.55% על ההכנסות שבין מחצית השכר הממוצע לשכר הממוצע (159,792 ש"ח, נכון ל-2025). על ההכנסות שמעל 159,792 ש"ח אין חובת הפקדה לפנסיה.

שימו לב: החישוב מתבצע על ההכנסות בניכוי כל ההוצאות המותרות בחוק.

דוגמה 1: עצמאי שהכנסותיו בניכוי ההוצאות הן 120,000 ש"ח. ההפקדה לפנסיה תהיה 4.45% על 79,896 הש"ח הראשונים (כלומר 3,555 ש"ח) ועוד 12.55% על היתרה, שהיא 40,104 ש"ח (כלומר 5,033 ש"ח) – ובסה"כ במשך השנה 8,588 ש"ח.

דוגמה 2: עצמאי שהכנסותיו בניכוי ההוצאות הן 200,000 ש"ח. ההפרשה לפנסיה תהיה 4.45% על 79,896 הש"ח הראשונים (כאמור 3,555 ש"ח) ועוד 12.55% על 79,896 הש"ח הבאים (שהם 10,027 ש"ח) – ובסה"כ במשך השנה 13,582 ש"ח. 

באילו מקרים כדאי לשכירים או עצמאים להגדיל את ההפקדות לפנסיה?

החוק כאמור מחייב ביצוע הפרשות לפנסיה לשכירים ולעצמאים, וגם קובע מהו המינימום ההכרחי. המינימום הקבוע בחוק הוא כמובן לא רף עליון, ובהחלט יש מקרים שבהם רצוי להגדיל את ההפקדות.

בהקשר זה כדאי להכיר את המונח "שיעור תחלופה": היחס שבין הקצבה שתקבלו אחרי הפרישה מעבודה לבין המשכורת שלכם לפני הפרישה (או ההכנסה החודשית הממוצעת במקרה של עצמאי). באופן טבעי השאיפה היא להגיע לשיעור תחלופה גבוה ככל האפשר, כדי שגם בפנסיה תוכלו ליהנות מחיים ברווחה כלכלית.

הגדלת ההפקדות תוביל כמובן להעלאת שיעור התחלופה, והיא מומלצת במיוחד לבעלי ובעלות הכנסות גבוהות. סיבה נוספת להגדיל את ההפקדות לחיסכון הפנסיוני היא מיצוי הטבות המס שמעניקה המדינה, ועל כך בהמשך המדריך.

איך שכירים יכולים להגדיל את ההפרשות לפנסיה?

כל עובד וכל עובדת רשאים להגדיל את שיעור ההפקדות בחלק שלהם ל-7%. מעסיקים מורשים (אך לא מחויבים) להגדיל את רכיב התגמולים ל-7.5% ואת רכיב הפיצויים ל-8.33% (במקרה כזה הם לא נדרשים לשלם פיצויי פיטורים במקרה של הפסקת העסקת העובד או העובדת).

שכירים שרוצים להגדיל עוד יותר את ההפקדות על חשבונם. רשאים להפקיד באופן עצמאי לחסכון הפנסיוני באמצעות הוראת קבע חודשית. בנוסף שכירים שמעסיקם אינו מפקיד לחסכון הפנסיוני על מלא השכר, יכולים לבצע הפקדה על השכר שאינו מבוטח (עד תקרה מסוימת) ולקבל החזרים ממס הכנסה במידה ויגישו דוחות שנתיים.

הטבות מס בגין הפקדות לפנסיה לשכירים ולעצמאים

הפקדות לפנסיה לשכירים ולעצמאים מגלמות בתוכן הטבות מס. אצל השכירים, החלק של המעסיק מהווה הכנסה נוספת שאינה חייבת במס. במקרה של הפקדות מעבר לחובה המוטלת בחוק, ניתן ליהנות מהטבות מס במקרים מסוימים, כפי שציינו בפסקה הקודמת.

כדאי לדעת שגם הקצבה הפנסיונית עצמה פטורה ממס, עד לתקרה מסוימת, אבל לעומת זאת במקרה של משיכת כספים מחיסכון פנסיוני לפני גיל 60 תצטרכו להעביר חלק לא מבוטל מהכסף לרשות המדינה (שיעור המס המינימלי במקרים אלה הוא 35%).

לעצמאים מוענקות הטבות מס בהתאם לגובה ההפקדות. יש שני סוגים של הטבות רלוונטיות, ניכוי וזיכוי:

* ניכוי ממס – הפקדות לפנסיה בשיעור של עד 11% מההכנסות ועד לתקרה של 25,608 ש"ח (בשנה) מהוות הוצאה מוכרת. כלומר, חישוב חבות המס יתבצע על ההכנסות בניכוי החלק הזה של ההפקדות הפנסיוניות, ולכן הסכום לתשלום יהיה נמוך יותר.

* זיכוי ממס – הזיכוי ניתן על הפקדות לפנסיה בשיעור של עד 5% מההכנסות (במקרים מסוימים – 5.5%). גם על ההטבה הזו ישנה תקרה: אצל מי שהפקידו עד 25,566.72 ₪ התקרה היא 16,440 ש"ח, ואילו אצל מי שהפקידו מעל לסכום הזה התקרה היא 11,640 ש"ח. שיעור הזיכוי בכל מקרה הוא 35%.

בדרך כלל ההטבות מסתכמות בכמה אלפי שקלים בשנה.

באיזה מוצרי חסכון ניתן להפקיד?

עד 2023 היו שלושה סוגים של מוצרים פנסיוניים שאליהם ניתן להעביר את הסכומים שמפקידים שכירים ועצמאים: קרן פנסיה, קופת גמל וביטוח מנהלים. החל מספטמבר 2023, ניתן להפקיד כספים לביטוח מנהלים חדש רק אחרי הפקדה של 5,460 ש"ח לקרן פנסיה (כלומר לאחר הפקדה של הסכום המקסימלי האפשרי לקרן פנסיה, ניתן יהיה להפקיד לביטוח מנהלים).

דמי הניהול המשולמים עבור הפקדות לפנסיה לשכירים ולעצמאים

החוק מגביל את דמי הניהול שבתי ההשקעות רשאים לגבות על כל הפקדה לפנסיה. בקרן פנסיה מקיפה המקסימום הוא 6% לדמי ניהול מהפקדות 0.5% מהצבירה, בקופת גמל 4%  ו1.05% מהצבירה וכך גם בביטוחי מנהלים וקרנות פנסיה כלליות.

בפועל דמי הניהול נמוכים יותר, ובדרך כלל נגבים אחוז אחד עד שניים מכל הפקדה ופרומיל מהצבירה. עוד כדאי לדעת שיש 4 קרנות שמוגדרות כ"נבחרות" או כ"ברירת מחדל", ובהן דמי הניהול על ההפקדות מוגבלים לאחוז אחד בלבד (וכמו כן ישנה מגבלה על דמי הניהול על הסכום שמצטבר בחיסכון). קרנות אלה נבחרות ע"י רשות שוק ההון ביטוח וחיסכון שבמשרד האוצר אחת ל-7 שנים. עד 2028 הקרנות הנבחרות הן מור, מיטב, אינפיניטי ואלטשולר שחם.

הכסף שהפקדתם לפנסיה – תשואה מול סיכון

הפקדות לפנסיה לשכירים ולעצמאים מצטברות עם השנים לסכומי כסף משמעותיים מאוד בעיקר מפני שהכסף מושקע באפיקים שונים: מניות, אג"ח, מדדים, פיקדונות ועוד. ב-5 השנים האחרונות (נכון לאמצע 2025) יש קרנות שהשיגו תשואות של 40-50% ואפילו 60-70%.

יחד עם זאת אסור להתעלם מהסיכון הקיים כשמשקיעים כסף, ובפרט באפיקים שמתאפיינים בתנודתיות. המפתח הוא מציאת איזון אופטימלי בין תשואה לבין סיכון, על בסיס הקריטריונים הרלוונטיים לכך: הגיל שלכם, היקף החיסכון וגם חסכונות אחרים אם ישנם, מידת שנאת הסיכון, גובה ההכנסות, ועוד.

אינדיקציה ליחס שבין תשואה לסיכון בכל קרן פנסיה ספציפית היא מדד שארפ. ככל שהמדד גבוה יותר כך הקרן מניבה תשואה טובה יותר ביחס לרמת סיכון נתונה – כלומר היא אופציה שכדאי יותר לבחור בה בהשוואה לקרן שהכספים בה מושקעים באותו מסלול ושמדד השארפ שלה נמוך יותר.

האם ההפקדות החודשיות רוכשות כיסוי למקרה מוות ונכות?

כן, בקרן פנסיה קיימים שני כיסויי ביטוח, נכות ושארים. ככל שההפקדה לקרן הפנסיה תהיה גבוהה יותר, כך כיסויי הביטוח יהיו גבוהים יותר, וזאת להבדיל מביטוח מנהלים, בו יש מבחן הכנסה למקרה ואדם נמצא באבדן כושר עבודה אשר בוחן את הכנסתו הממוצעת ב 12 חודשים האחרונים ולפי נתון זה נקבע שיעור הפיצוי. בקרן הפנסיה אין מבחן הכנסה ואדם שכיר או עצמאי יכולים ולבחור להפקיד סכומים נוספים שמעבר להכנסה הממוצעת שלהם, הכיסוי הביטוחי יהיה בהתאם להפקדה בפועל.

לדוגמא: שכיר עם שכר מבוטח לפנסיה בגובה 10,000 ₪ , יקבל במקרה של 100% נכות , עד 7,500 ₪ כקצבת נכות מקרן הפנסיה וזאת עד לגיל 67 במידה ונכותו צמיתה. במקרה פטירה, בן או בת הזוג יקבלו בממוצע כ- 60% מהשכר המבוטח וילדים עד גיל 21 יקבלו את ההפרש. במידה ואותו שכיר יחליט להקים הוראת קבע ולהפקיד 1,000 ₪ נוספים, השכר המבוטח בקרן הפנסיה, יגדל ל 16,250 ₪ וכפועל יוצא מכך, הפיצוי של כיסוי הביטוח. השכר המבוטח להפקדה באופן עצמאי נקבע לפי הטבות המס לעצמאים לפי 16%, כלומר במידה ואדם יפקיד 1,000 ₪ כעצמאי לקרן הפנסיה, השכר המבוטח שלו בגין הפקדה זו יהיה בגובה 1,000/0.16=6,250 ₪.
לכן , חשוב מאוד להכיר את הנושא ולהבין כי השכר המבוטח בקרן הפנסיה אינו מוגבל למבחן הכנסה כמו בביטוח מנהלים. אך חשוב להבין כי ברוב קרנות הפנסיה ניתן לבטח עד שכר חודשי בגובה 7 פעמים השכר הממוצע במשק אשר נחלקים לשתי קרנות פנסיה, מקיפה- 3 פעמים שכר ממוצע, משלימה – עד 4 פעמים שכר ממוצע.

שיקולים נוספים בבחירת הגוף שינהל את הפנסיה

פוטנציאל התשואה ורמת הסיכון המתאימה לכם הם השיקולים המרכזיים בבחירת בית ההשקעות שינהל עבורכם את הפנסיה והקרן הספציפית. אופציה נוספת היא כאמור ניהול מותאם אישית אליכם של החיסכון הפנסיוני, באמצעות קופת גמל IRA, ובעזרת מומחה בתחום.

גם דמי הניהול הם שיקול בבחירה, וכדי לקבל את ההחלטה האופטימלית מומלץ להתייחס לעוד שלושה פרמטרים: רמת השירות (שאותה בוחנת רשות שוק ההון ביטוח וחיסכון, אשר מפרסמת דוחות שנתיים בנושא), היקף הנכסים בכל קרן (אינדיקציה ליציבות ולניהול נכון) והמאזן האקטוארי (נתון שעשוי להגדיל את הרווחים שלכם או לנגוס בהם, אם כי ברוב המקרים מדובר בסכומים נמוכים ולא משמעותיים ביחס לתשואה ולדמי הניהול).

הפקדות לפנסיה לשכירים ולעצמאים – תכנון מקיף למקסום התועלת

עכשיו, כשאתם יודעים את כל מה שחשוב לדעת על הפקדות לפנסיה לשכירים ולעצמאים, תוכלו לקבל החלטות טובות יותר בנושא זה. התנהלות נכונה ביחס לפנסיה מגדילה את הסיכוי ליהנות מרווחה כלכלית גם בגיל מבוגר, כשכדאי לזכור שתקופת הפנסיה צפויה להתארך לנוכח העלייה בתוחלת החיים.

יחד עם זאת, המדריך המפורט לא מהווה כאמור תחליף לייעוץ אישי. תכנון פנסיוני מקצועי הוא הדרך הטובה והבטוחה ביותר למקסם את התועלת שמניב החיסכון – ואצלנו תקבלו את השירות הזה מצוות מומחים מנוסים מאוד ובעלי רישיון פנסיוני מטעם רשות שוק ההון ביטוח וחיסכון. התכנון מותאם באופן מושלם למאפיינים הספציפיים של כל אדם, וכולל התייחסות גם לגובה ההפקדות האידיאלי וגם לבחירת קרן הפנסיה המתאימה ביותר בכל נקודת זמן.

תכנון פנסיוני עם מומחים מבטיח מיצוי מלא של פוטנציאל הרווח בזכות ההפרשות לפנסיה, גם לשכירים וגם לעצמאים, ומקנה לכם שקט נפשי לקראת גיל הפרישה מעבודה.